Mercado Pago se prepara para lanzar su tarjeta de crédito en Argentina: cómo será y cuándo estará disponible

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Mercado Pago avanza en su estrategia para convertirse en una entidad bancaria en Argentina y alcanzar a los 25 millones de usuarios registrados, con los que proyecta transformarse en el banco privado con mayor alcance del país. Mientras tanto, la compañía propiedad de Mercado Libre ya cuenta con herramientas legales que le permiten ofrecer productos similares a los bancarios, como líneas de crédito y emisión de tarjetas. En ese contexto, el lanzamiento de una tarjeta de crédito propia se posiciona como un paso intermedio que podría anticiparse al objetivo de obtener una licencia bancaria.

Según fuentes del sector financiero citadas por iProUP, la empresa se encuentra en negociaciones con Visa y Mastercard para lanzar un plástico que ampliaría las opciones de financiamiento disponibles en su ecosistema. El producto está en etapa de definición y las conversaciones se centran en condiciones comerciales y alianzas estratégicas necesarias para su implementación. Incluso Marcos Galperin, CEO de Mercado Libre, ha manifestado en reiteradas ocasiones a través de la red social X que este producto está “en camino”.

Mercado Pago ya cuenta con las licencias del Banco Central de la República Argentina (BCRA) para operar como emisor de tarjetas y como Proveedor No Financiero de Crédito (PNFC), figura que habilita a las fintechs a emitir tarjetas de crédito sin necesidad de ser bancos. Pedro Inchauspe, director del BCRA, confirmó que esta categoría permite emitir plásticos, además de las tarjetas prepagas ya vigentes en el mercado.

En el registro oficial de emisores no financieros de tarjetas de crédito del BCRA, Mercado Pago figura con su producto “Tarjeta de crédito MercadoPago”, junto a otras fintechs, mutuales, comercios y empresas.

El especialista en medios de pago Jorge Larravide sostuvo que avanzar con una tarjeta propia es una estrategia alineada con los antecedentes de otras compañías, como Tarjeta Naranja, Cencosud o Falabella, que desarrollaron productos financieros para sus clientes.

Desde una perspectiva técnica, Ignacio E. Carballo, economista y director del Programa de Finanzas Alternativas de la UCA, consideró que el momento elegido por Mercado Pago para lanzar su tarjeta es oportuno. Según su análisis, los usuarios notarán inicialmente la diferencia al momento de pagar: tendrán disponible no solo Mercado Crédito, sino también una tarjeta con respaldo de red, utilizable dentro y fuera del ecosistema Mercado Libre.

Ambos productos, aunque similares en su funcionalidad para pagar en cuotas, presentan diferencias. Mercado Crédito está limitado al uso en comercios adheridos a Mercado Pago y prioriza operaciones dentro del marketplace. En cambio, una tarjeta respaldada por redes como Visa o Mastercard tendrá mayor alcance y permitirá segmentar la oferta de crédito a distintos perfiles de usuarios.

Larravide señaló que el nuevo producto podría estar orientado a públicos actualmente desatendidos por la banca tradicional, como monotributistas, cuentapropistas o jubilados, que no siempre acceden a tarjetas de crédito o beneficios vinculados al cobro de haberes.

Este último segmento ya tiene acceso a promociones en supermercados y sorteos si acredita sus ingresos en la billetera de Mercado Pago, actualmente habilitada para el servicio de pago de haberes.

Una tarjeta de crédito sin gastos de mantenimiento y con beneficios adicionales en el principal comercio electrónico del país podría representar una alternativa competitiva frente a los paquetes bancarios tradicionales, que alcanzan valores anuales desde $200.000. Como antecedente, se destaca el caso de Ualá, que ya ofrece una tarjeta Mastercard de crédito y en algunos momentos llegó a registrar hasta 100.000 activaciones en un solo día.

De acuerdo con cifras del BCRA, actualmente hay en Argentina 26,3 millones de titulares de tarjetas de crédito y más de 80 millones de tarjetas de débito, en un país con aproximadamente 46 millones de habitantes. Las tarjetas siguen siendo el principal instrumento de financiamiento utilizado por los consumidores, superando ampliamente a los préstamos personales.

Según datos del Banco Mundial, la penetración de tarjetas de crédito en Argentina alcanza al 29% de la población, mientras que en Brasil llega al 40%. En ese país, la fintech Nubank lidera como principal emisor, con más de 41 millones de usuarios.

A nivel local, el acceso al crédito sigue siendo limitado: el BCRA estima que un 37,5% de los adultos accede a productos financieros a través de bancos y un 26,2% lo hace mediante proveedores no financieros. En comparación, el Banco Mundial señala que en Brasil este índice alcanza el 71%.

En Brasil y México, donde Mercado Pago ya opera su tarjeta de crédito, la estrategia de expansión incluyó beneficios exclusivos y promociones. En el marketplace brasileño se ofrecen hasta 18 cuotas sin interés, y los usuarios del programa de fidelización Meli+ acceden a reintegros de hasta 5% en sus compras.

En Argentina, algunos bancos han ofrecido cuotas sin interés dentro de la plataforma de e-commerce para atraer nuevos clientes, como HSBC (ahora Liv), Banco Patagonia, Supervielle y las entidades del Grupo Petersen.

Si Mercado Pago lanza su tarjeta antes de obtener la licencia bancaria, desde la compañía aseguran que el cambio posterior será principalmente técnico y normativo, sin impacto directo sobre el usuario.

Una vez que sea banco, Mercado Pago podrá realizar intermediación financiera, es decir, captar depósitos y otorgar préstamos. Esta capacidad permitiría ofrecer tasas más competitivas al reducir el costo del financiamiento.

Carballo explicó que el acceso a información del comportamiento financiero de los usuarios, sumado a la integración con marcas y redes de pago, permitirá establecer tasas personalizadas basadas en un scoring crediticio más preciso. Mercado Pago podrá continuar ofreciendo Mercado Crédito a quienes no califiquen para la tarjeta, mientras que el nuevo producto se orientará a perfiles con mejor historial crediticio y condiciones más favorables.

El proceso de lanzamiento será progresivo y se basará en información como ingresos, patrones de consumo y uso de la plataforma. Con la acreditación de sueldos y otras funcionalidades que se irán sumando, la compañía proyecta una expansión que podría modificar el mapa del crédito en el país.

El desarrollo de una tarjeta de crédito propia representa un paso estratégico dentro del plan de Mercado Pago para ampliar su participación en el sistema financiero, anticipando su posible transformación en banco privado de gran alcance.